Realtid efter timmar Pre-Market Nyheter Flash Citat Sammanfattning Citat Interaktiva tabeller Standardinställning Observera att när du väljer ditt val kommer det att gälla alla framtida besök på NASDAQ. Om du, när som helst, är intresserad av att återgå till standardinställningarna, välj Standardinställning ovan. Om du har några frågor eller stöter på några problem med att ändra standardinställningarna, vänligen maila isfeedbacknasdaq. Vänligen bekräfta ditt val: Du har valt att ändra standardinställningen för Quotes Search. Detta kommer nu att bli din standardsida, om du inte ändrar din konfiguration igen, eller om du tar bort dina cookies. Är du säker på att du vill ändra dina inställningar Vi har en tjänst att fråga Vänligen inaktivera din annons blockerare (eller uppdatera dina inställningar för att säkerställa att JavaScript och cookies är aktiverade) så att vi kan fortsätta att förse dig med de förstklassiga marknadsnyheterna och data du har kommit att förvänta oss från oss. We8217re under S038P 5008217s 200-dagars glidande medelvärde. SampP 500 har tagit ut sitt 200-dagars glidande medelvärde till nackdelen på en dag inom dagen enligt detta skrivande. Indexet slutförde förra månaden strax ovanför denna nyckelnivå för leverantör av pennies, men vi har varit flirta med det hela året, eftersom beståndet har gått ingenstans och trendlinjen har utplånat. Som du kan se i mitt ovanstående diagram är RSI 8220confirming8221 vilket innebär att momentum sjunker rätt i linje med priset självt. Du kan också se att den här nedstigningen under 200-dygnet inte är en vanlig förekomst på dagens aktiemarknad. Det här är viktigt och det spelar ingen roll. Låt mig förklara. Det spelar ingen roll för att du bara kan välja en annan trendlinje och säga att vi8217re ovanför det godtyckligt 8211 säger 250-dagarna till exempel. Visa mig i de heliga papyrusrullarna, där det indikerar att Gud föredrar 200-dagarna till alla andra glidande medelvärden. Allt som såg nära 8211 av både handlare och finansmedia 8211 som 200-dagars enkelt glidande medelvärde (SMA) couldn8217t möjligen representera en verkligt fungerande signal, nästan per definition. När har du någonsin gjort pengar genom att uppmärksamma en mätning som ett barn skulle kunna följa Kan du göra det två gånger Tre gånger Det betyder emellertid att många andra tror att det spelar roll 8211 Keynesian Beauty Contest. Om de andra domarna, vars pengar strömmar rör sig på marknaden, börjar agera annorlunda på grund av något som en 200-dagars crossover, så är det faktiskt fråga 8211 i den grad andra tror att det gör det. Vidare indikerar den forskning vi har gjort internt att en majoritet av otäcka marknadshändelser har ägt rum medan aktiemarknaden var under denna trendlinje när man tittar tillbaka genom historien. Som min firm8217s forskningschef Michael Batnick. visade förra veckan, 8220 Sedan 1960, har 22 av de 25 värsta dagarna skett under 200 dagars glidande medelvärde. Av de 100 värsta enskilda dagarna under de senaste 55 åren, 83 av dem hände medan lagren låg under 200-dagarna.8221 Du kan se detta nedan, vilket framgår av rullande 30-dagars avkastning. Aktierna försämras betydligt i genomsnitt under en månad medan SampP 500 handlar under dess 200-dagarsperiod. Uppgifterna via Batnick: Nedanstående diagram visar den rullande trettio dagars avkastningen för SampP 500. Områdena markerade i rött är när lagren är under 200 dagarna. Vad du kommer märka är att det här är där de flesta negativa spikarna inträffade. Den genomsnittliga 30-dagars avkastningen går tillbaka till 1960 är 0,88. Den genomsnittliga 30-dagars avkastningen när lagren är under 200-dagen är -2,60. Josh här 8211 there8217s är ingenting kontroversiellt om vad vi8217 säger här. Den positiva återkopplingsslingan avbryts när den övervägande trenden flater ut eller blir lägre. Detta leder till en ökning av nervositet och ökad potential för reella korrigeringar. Vilket dumma nyhetsmeddelande fungerar som correction8217s katalysator är bredvid punkten. You8217ll kan inte gissa på det före tid. Den sista var Ebola i Houston. Du kan göra det här. Lyckligtvis finns det inte stora pooler av tillgångar som körs taktiskt baserat på 200 dagars glidande medelvärden. Detta innebär att storleken på någon form av tvångs - eller reglerbaserad försäljning sannolikt är begränsad till följd av förekomsten. Dessutom har de två tidigare fallen där SampP 5008217s 200-dagars mening uppenbarligen bryts mot 8211 oktober 2012 och oktober 2014, huvudsakligen fungerat som en katarsis av sort 8211 nästan som en återställning för upptrenden. En sista sak 8211 vi talar om en överträdelse inom dag inom 200 dagar hittills. Inte ens en gång i veckan eller en månad nära den. Det är en stor skillnad. Dagliga händelser är bullrigare än veckovisa som är bullerigare än månatliga osv. Om du reagerar på varje dag8217s tekniska signaler med affärer eller förändringar i din allokering, behöver du ett andra jobb för att betala för provisioner, skatter och terapisessioner. Frågan om att fråga dig själv, om du respekterar pris och trend på något sätt, är huruvida marknaden för tjurar 2011-2015 förtjänar nytta av tvivel. Vad du behöver veta om 200-dagars rörande medelvärde (irrelevant investerare) Vi gör bokstavligen dessa saker för att leva. Om vi kan hjälpa dig med din portfölj eller din ekonomiska plan på något sätt, var noga med att ta reda på: Fullständig upplysning: Ingenting på denna webbplats ska någonsin anses vara rådgivning, forskning eller en inbjudan att köpa eller sälja värdepapper, se mina Villkor amp Villkor sida för en fullständig ansvarsfriskrivning. Opinion: Vad bryter 200-dagars glidande medelvärde för aktier betyder verkligen CHAPEL HILL, NC (MarketWatch) Brottet i det 200-dagars glidande genomsnittet betyder att aktiemarknaderna har stor tendens att gå ner. Dess brådskande som vi upptäcker, sedan Dow Jones Industrial Average DJIA, -0.33 stängdes förra veckan under denna avgörande tekniska nivå och SampP 500 SPX -0.23 gjorde det igår. Faktum är att vissa tekniska analytiker anser bryta sig under 200-dagars glidande medelvärde för att vara officiell slutet på en tjurmarknad. Så, åtminstone enligt denna definition, var nu på en björnmarknad. (Den vanliga definitionen är en 20 eller mer nedgång.) Situationen är kanske inte så skarp. Medan marknadssystem baserade på 200-dagars glidande medelvärde hade imponerande rekord under tidigare sekelskiftet, har de blivit markant mindre framgångsrika under de senaste decennierna till den punkt som vissa öppet spekulerar att de inte längre arbetar. Faktum är att aktiemarknaden sedan 1990 faktiskt har presterat bättre än genomsnittet efter försäljningssignaler från 200-dagars glidande medelvärde. Detta illustreras väl i den bifogade tabellen. Säljsignaler var de dagar då SampP 500 sjönk under sitt 200-dagars glidande medelvärde efter att föregående dag var över det har det varit 85 sådana händelser sedan början av 1990. Avkastningen i tabellen återspeglar den utdelningsjusterade avkastningen på hela aktiemarknaden (som bedömts av index som Wilshire 5000 W5000, -0.30). Nästa fyra veckor Observera från tabellen att aktiemarknaden under 12-månadershorisonten var lite lägre än genomsnittet efter säljsignaler från 200-dagars glidande medelvärde. Men med tanke på variabiliteten i data visar denna skillnad i avkastning inte att vara signifikant vid den 95 konfidensnivå som statistiker ofta lita på för att dra slutsatsen att ett mönster är äkta. Förresten är skillnaden i 26 veckors (sexmånaders) avkastning inte heller signifikant. Men resultaten i fyra och 13 veckorna är ganska signifikanta. Tänk bara på sista gången SampP 500 sjönk under sitt 200-dagars glidande medelvärde som var i november 2012, strax efter det månaderna presidentvalet. Aktiemarknaden återupptog nästan sin kraftfulla rally, och Wilshire 5000 var mer än 3 högre på en månadstid, 12 högre under nästa kvartal och 32 högre under det följande året. Ett nästan identiskt resultat var resultatet av den tidigare tiden som SampP 500 glider under sitt 200-dagars glidande medelvärde, i juni 2012. Naturligtvis har marknaden inte alltid utfört så imponerande i kölvattnet av en säljsignal från 200-dagarsflyttningen genomsnittet, men under de senaste årtiondena har det varit mer regeln än undantaget. Förvisso målar resultaten före 1990-talet en annan historia. Så, för att bestämma ditt svar på marknadens nuvarande kränkning av 200-dagars glidande medelvärde, måste du bestämma om de senaste decennierna bara är en avvikelse eller istället om något mer eller mindre permanent har förändrats som gör det rörliga Genomsnittet är mindre effektivt. Ett viktigt strå i vinden i detta avseende är forskning som utförs av Blake LeBaron, en brandeisuniversitets finansprofessor. Han fann att glidande medelvärden av olika längder slutade fungera i början av 1990-talet, inte bara på aktiemarknaden utan också på valutamarknaden. Eftersom dessa två marknader inte är kopplade på något uppenbart sätt, skulle det annars förklara varför glidande medelvärden skulle misslyckas samtidigt i båda. LeBarons forskning ger stöd för dem som tror att de rörliga medelvärdena bleknande effektivitet är mer än bara en fluke. Vad som kan ha orsakat det händer LeBaron spekulerar på att det kan vara sammanflödet av flera faktorer. En stor, han berättade för mig, skulle kunna vara tillkomsten av billig onlinehandel, särskilt skapandet av börshandlade fonder som gjorde det mycket lättare att handla in och ut av värdepapper enligt det rörliga genomsnittet. En annan faktor, sade han, kan vara den glidande medelvärdet popularitet. När fler investerare börjar följa ett system börjar dess potential att slå marknaden börja förångas. I vilket fall som helst är det värt att betona att resultaten som presenteras här inte nödvändigtvis betyder att de inte fanns på en björnmarknad. Vad de menar: Om det nu fanns på en björnmarknad, kommer det att vara av andra skäl förutom överträdelsen av 200-dagars glidande medelvärde. Copyright copy2017 MarketWatch, Inc. Alla rättigheter förbehållna. Intradag Data tillhandahållen av SIX Financial Information och med förbehåll för användarvillkor. Historisk och aktuell slutändad data tillhandahållen av SIX Financial Information. Intradagdata fördröjd per utbytesbehov. SampPDow Jones Index (SM) från Dow Jones Amp Company, Inc. Alla citat är i lokal utbytes tid. Realtids senaste försäljningsdata från NASDAQ. Mer information om NASDAQ-handlade symboler och deras nuvarande finansiella status. Intradagdata försenas 15 minuter för Nasdaq, och 20 minuter för andra utbyten. SampPDow Jones Index (SM) från Dow Jones Amp Company, Inc. SEHK intraday data tillhandahålls av SIX Financial Information och är minst 60 minuter försenad. Alla citat är i lokal utbytes tid. Inga resultat hittadesRecord 200-dagars glidande medel beror på ett fall Redaktörer Anm: Detta är en fri utgåva av MarketWatch Options Trader, en veckovis MarketWatch-prenumerantnyhetsbrev. Klicka här för abonnemangsinformation. Aktiemarknaden, mätt av Standard Amp Poors 500 Index, bröt sig ner genom stöd, och den efterföljande reflexstarten var svag. Nedgången i SampP 500 index SPX, -0,23 accelererade efter att ha brutit igenom mindre stöd vid 1 965 förra veckan. Men i verkligheten har indexet sjunkit sedan en ny all-time intraday high den 19 september dagen för Alibaba BABA, 0,57 inledande offentligt erbjudande. Det är inte en slump. Nedgången kommer bland säljsignaler från alla våra indikatorer, men vissa övergår nu. Tänk på SPX-diagrammet själv. Nedgången är uppenbar. Även när tjurarna pratade om att hålla stöd eller blev upphetsad över de två stora dagarna lite över en vecka sedan kan man se att mönstret på diagrammet var en av lägre höga efter lägre höga. Dessutom blev det lilla stödet vid 1 965 (kort röd linje på diagram) på något sätt linjen i sanden, och när den korsades, såg säljare med hämnd. SampP 500 probed under den 4 standardavvikelsen (sigma) modifierade Bollinger Band (mBB) förra torsdagen. En köpsignal skulle ställa in för mBB-systemet om SPX stänger under 4 sigma-bandet (om det första villkoret är uppfyllt, skulle en köpsignal vara klar när SPX slutligen stängdes över 3 sigma-bandet). De sista tre mBB-signalerna är markerade i diagrammet: En köpsignal i februari (framgångsrikt omedelbart), en säljsignal i juni (som inte lyckades) och sälja signalen i början av september (som så småningom lyckades, men inte omedelbart så). I början av augusti fanns det en annan nedgång i SPX som rörde 4 sigma-bandet (vertikal svart pil på diagrammet), men det stängde aldrig under 4, så det fanns ingen officiell mBB-köpsignal vid den tiden. Förhoppningsvis kommer vi att få en tydlig köpsignal den här gången. En sak till SPX-diagrammet: Jag har ritat 200-dagars glidande medelvärde på den. Du kan se att det för närvarande är precis över 1900 och stigande. Vi är för närvarande längst över 200-dagars historia. Det har varit 683 handelsdagar sedan SPX senast berörde 200-dagars glidande medelvärde (den 20 november 2012). Detta är en rekord som bara väntar på att vara trasig. Kanske är det dags. Nedgången i augusti i SPX låg på 1,910. Så, med 200-dygnens stigande, kanske är 1.910-området något av ett nackdelmål för den nuvarande nedgången, om det inte förvandlas till något allvarligare. Förhållanden för eget kapital är endast kvar på säljsignaler. Theyre racing högre på sina diagram, och det är baisse. Standardförhållandet är nu på högsta nivå på nästan två år, så man måste överväga att det är översoldat, men det är ganska meningslöst. Det kommer inte ge en köpsignal tills den rullar över och börjar minska. De senaste säljsignalerna som sammanföll mycket nära marknaderna höjdes först av datorprogrammet som analyserar dessa diagram, snarare än genom ett blotta ögat. Så vi fortsätter att övervaka dators analys. Vid denna tidpunkt ger datorn inte stor chans på alla en köpsignal från dessa förhållanden inom en snar framtid. När de totala sifferkalkylerna för 21 dagars rörelse ökar över 0,90, det är sällsynt, men det är en föregångare till en eventuell stark köpsignal. Dessa typer av köpssignaler har ett mål för en 100-punktig ökning i SampP 500. Signalen har inte ställts in ännu, men det 21-dagars glidande medlet har nu nått 0,89 och det ökar, eftersom andra sifferkällor är. Så det verkar som att det kommer att gå över 0,90 och sålunda skapa en mycket kraftfull köpsignal inom en snar framtid. Dessa köp signaler kan ta lite tid att sätta upp, så köp inte marknaden bara för att den totala kvoten kommer att stiga över 0,90. Den fullständiga köpsignalen kan inte inträffa ett tag. Marknadsbredd har också varit mycket negativ även längre tillbaka än den senaste marknaden. Breddoscillatorerna som vi följer är båda på säljsignaler, men de har nått ett allvarligt översoldt territorium. Från ett bredare perspektiv fortsätter den negativa divergensen i kumulativ bredd att vara kvar på plats. Den divergensen uppstod när kumulativ bredd gjorde sitt senaste nya heltid högt den 3 juli, medan SPX fortsatte till ny stängning högt nio gånger till och med mitten av september. Den typen av divergens markerar ofta början på svåra marknadsminskningar, och vid denna tid måste vi säga att en allvarlig nedgång fortfarande är en möjlighet. Volatilitetsindexen VIX, 3.58 VXV, 0.90 är i uptrends, och det är bearish för aktier. Notera den stigande gröna linjen på diagrammet. Otroligt nog har VIX officiellt nått ett spiking-läge. Ett spiking-läge skapas när VIX stiger 3 punkter eller mer över en 1-, 2- eller 3-dagarsperiod, med användning av stängande VIX-priser. Det har inte hänt. Därför är en VIX spikstoppköpssignal inte inställd trots att VIX har stigit från under 12 till nästan 18. Det kan fortfarande inträffa, men det har inte hittills. Tidigare VIX spike peak buy signaler markeras på diagrammet. Så länge som VIX fortsätter att trenden högre, blir det baisse för aktier. En VIX nära under 14 skulle kunna vara ett haussecken. Konstruktionen av VIX-futuresna är fortsatt haussein. Samtliga terminskontrakt utom oktobermånaden oktober har varit i premier till VIX under hela den senaste aktiemarknadsnedgången. Vidare fortsätter termstrukturen att höjas uppåt. Detta kan observeras genom terminspriserna själva eller genom jämförelse av de fyra volymenhetsindex för volatilitetsindex för volymen i Chicago Board of Directors (Volatility Index VIX, 3,58 SampP 500 3-månaders volatilitetsindex VXV, 0,90 Midterm Volatility Index (VXMT) och Short - Term Volatility Index (VXST)). VXST steg upp över VIX och stannade där i flera dagar ett tecken på att volatiliteten kommer att förbli hög, men de andra behöll sina relativa positioner. Till exempel stängde VIX inte ovanför VXV (vilket skulle vara ganska baisse). Denna konstruktion är en långsiktig indikator och det faktum att det är fortsatt bearish visar oss (hittills) att denna börsminskning bara är en korrigering och inte början på en björnmarknad. Sammanfattningsvis har vi inga sanna köpssignaler från våra indikatorer, men det finns översoldda indikationer så att en kortvarig rally kan äga rum. En kortvarig rally i dessa situationer bär vanligen tillbaka till det sjunkande 20-dagars glidande genomsnittet eller lite längre. Det genomsnittet är nu vid 1.985 och sjunkande. Jag skulle bli förvånad över att se en rallybearbetning så långt, men det kan verkligen, särskilt nu, att volatiliteten har ökat. Så, vi förbli mellanfristiga baisse (tills vissa sanna köpssignaler visas), men är försiktiga med en kortfristig studsning nu. Mer från MarketWatch: Copyright copy2017 MarketWatch, Inc. Alla rättigheter förbehållna. Intradag Data tillhandahållen av SIX Financial Information och med förbehåll för användarvillkor. Historisk och aktuell slutändad data tillhandahållen av SIX Financial Information. Intradagdata fördröjd per utbytesbehov. SampPDow Jones Index (SM) från Dow Jones Amp Company, Inc. Alla citat är i lokal utbytes tid. Realtids senaste försäljningsdata från NASDAQ. Mer information om NASDAQ-handlade symboler och deras nuvarande finansiella status. Intradagdata försenas 15 minuter för Nasdaq, och 20 minuter för andra utbyten. SampPDow Jones Index (SM) från Dow Jones Amp Company, Inc. SEHK intraday data tillhandahålls av SIX Financial Information och är minst 60 minuter försenad. Alla citat är i lokal utbytes tid. Inga resultat funna
No comments:
Post a Comment